Apakah Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDC)?

Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs) adalah versi digital daripada mata wang rasmi sebuah negara, yang dikeluarkan dan dikawal selia oleh bank pusat. Tujuannya adalah untuk menggabungkan kelebihan pembayaran digital dengan keselamatan dan kepercayaan mata wang fiat tradisional. Bayangkan ia sebagai mata wang digital yang terpusat.

CBDC vs. Mata Wang Kripto vs. Stablecoin

Anda tahu bagaimana mata wang kripto terkemuka seperti Bitcoin dan Ethereum berfungsi tanpa ada pihak berkuasa pusat? Mereka adalah desentralisasi dan bergantung pada rangkaian pengguna untuk mengesahkan transaksi. Stablecoin adalah jenis mata wang kripto yang lain, tetapi mereka sedikit berbeza kerana mereka diikat dengan aset stabil seperti dolar Amerika Syarikat untuk menjaga nilai mereka tetap. Tether dan USD Coin adalah contoh yang baik untuk ini.

Sekarang, apabila kita membincangkan tentang CBDCs, ia dikeluarkan dan dikawal selia oleh kerajaan, menjadikannya lebih selamat dan stabil. Pada dasarnya, mereka bertujuan untuk menggabungkan kemudahan digital mata wang kripto dengan kebolehpercayaan wang tradisional, memberikan anda cara yang dikawal selia dan dipercayai untuk membuat pembayaran digital.

Sebab-sebab Kemunculan CBDCs

Peningkatan Digitalisasi Kewangan

Seiring peralihan transaksi kewangan ke dalam talian, timbul keperluan untuk versi digital wang tunai yang selamat dan disokong oleh negara. Mata wang kripto CBDC menyediakan ini, mengekalkan kepercayaan dan kestabilan wang tradisional sambil menyesuaikan diri dengan dunia digital.

Tindak Balas terhadap Kenaikan Mata Wang Kripto

Mata wang kripto seperti Bitcoin dan Ethereum beroperasi di luar kawalan kerajaan, menimbulkan risiko seperti ketidakstabilan dan penyalahgunaan. CBDC menawarkan alternatif yang teratur dan stabil, memanfaatkan kelebihan mata wang digital sambil menjamin keselamatan kewangan.

Meningkatkan Keterangkuman Kewangan

Ramai orang tidak mempunyai akses kepada perkhidmatan kewangan asas. CBDC boleh menjambatkan jurang ini dengan menyediakan dompet digital yang membolehkan penyimpanan wang, pemindahan, dan pembayaran dengan mudah, membantu lebih ramai orang untuk menyertai dalam sistem kewangan.

Meningkatkan Kecekapan Sistem Pembayaran

Sistem pembayaran semasa boleh menjadi perlahan dan mahal. CBDC boleh menjadikan transaksi lebih cepat, murah, dan lebih selamat, terutamanya untuk pembayaran lintas negara, mengurangkan masa transaksi dan yuran.

Mengurangkan Ketergantungan Terhadap Tunai

Seiring penggunaan wang tunai yang menurun, terdapat keperluan untuk alternatif digital. CBDC boleh mengurangkan kos dan risiko yang berkaitan dengan wang tunai fizikal, seperti kecurian dan perbelanjaan pengurusan.

Memperkukuhkan Dasar Monetari

CBDC memberikan bank pusat alat yang lebih tepat untuk melaksanakan dasar monetari, seperti pembayaran rangsangan langsung. Ini juga membantu mengesan dan menganalisis aktiviti ekonomi dengan lebih berkesan.

Meningkatkan Pembayaran Rentas Sempadan

Transaksi lintas sempadan seringkali lambat dan mahal. CBDC boleh mempermudah proses ini, menjadikan pembayaran antarabangsa lebih cepat dan murah dengan mengurangkan keperluan untuk perantara.

Memerangi Jenayah Kewangan

CBDCs membantu meningkatkan kejelasan dan kesan transaksi, membantu dalam memerangi pengubahan wang haram, pengelakan cukai, dan pembiayaan keganasan. Walau bagaimanapun, memberi tumpuan kepada kejelasan tidak bermakna mengorbankan privasi pengguna, kerana CBDCs juga mengutamakan keselamatan.

Jenis-jenis CBDC

Kita boleh gabungkan bahagian-bahagian ini menjadi satu penjelasan yang padu. Begini rupanya:

Jenis CBDC: Runcit vs. Borong

Mata Wang Digital Bank Pusat (CBDCs) wujud dalam dua bentuk utama: runcit dan borong, masing-masing berfungsi untuk tujuan dan kumpulan pengguna yang berbeza.

CBDC Runcit

CBDC runcit direka untuk kegunaan harian oleh orang awam. Ia berfungsi serupa dengan wang tunai fizikal tetapi dalam format digital. Mata wang digital ini boleh disimpan dalam dompet digital dan digunakan untuk pelbagai transaksi seperti pembelian harian, membeli-belah dalam talian, dan pembayaran antara individu. Tujuannya adalah untuk menyediakan alternatif yang selamat, cekap, dan mudah diakses berbanding wang tunai tradisional, terutamanya kerana lebih banyak transaksi beralih ke platform digital.

Ciri-ciri dan Kegunaan:

CBDC membeli secara pukal

Mata wang digital CBDC borong, sebaliknya, bertujuan untuk digunakan oleh institusi kewangan dan bukan orang awam. Ia sangat berguna untuk transaksi berskala besar dan penyelesaian antara bank, meningkatkan kecekapan dan keselamatan transaksi bernilai tinggi ini. CBDC borong membantu mempercepat proses dalam sektor kewangan, mengurangkan masa penyelesaian dan kos, serta memperbaiki sistem pembayaran lintas negara.

Ciri-ciri dan Kegunaan:

Bagaimana CBDC Berfungsi

Terdapat dua cara utama fungsi CBDC, menggunakan teknologi blockchain atau sistem terpusat. Blockchain CBDC adalah buku besar digital yang boleh dilihat oleh semua orang tetapi tidak dikawal oleh mana-mana individu. Transaksi direkodkan melalui banyak komputer, menjadikannya selamat dan telus. Sebaliknya, sistem terpusat berfungsi seperti buku besar bank tradisional anda, tetapi dalam format digital. Bank pusat mengurus pangkalan data tunggal ini, merekodkan semua transaksi di satu tempat.

Model Pengedaran CBDC

Terdapat tiga cara utama CBDCs boleh diedarkan:

Contoh Pelaksanaan CBDC

Yuan Digital China

Token CBDC China, yang dikenali sebagai Yuan Digital atau e-CNY, telah memulakan ujian perintis pada tahun 2019. Mata wang CBDC ini menggunakan model hibrid, di mana Bank Rakyat China (PBOC) mengeluarkan mata wang digital, dan bank komersial serta institusi pembayaran mengedarkannya kepada pengguna. e-CNY diintegrasikan ke dalam ekosistem pembayaran mudah alih yang luas di China, berfungsi bersama platform seperti WeChat Pay dan Alipay. Pada pertengahan tahun 2023, e-CNY telah diterima pakai di 26 bandar dan 5.6 juta peniaga.

e-Krona Sweden

Projek e-Krona Sweden bermula pada tahun 2017, dengan fasa ujian pilnya dimulakan pada tahun 2020. E-Krona direka untuk menjadi alternatif yang cekap kepada wang tunai, terutamanya dalam sebuah masyarakat di mana penggunaan wang tunai semakin menurun.

Bank Riksbank, bank pusat Sweden, telah meneroka sistem blockchain dan sistem terpusat untuk menentukan pendekatan yang terbaik. Projek ini kini berada dalam fasa ketiga, menguji pelbagai penyelesaian teknikal dan kaedah integrasi dengan sistem pembayaran yang sedia ada.

Dolar Bahama

Sand Dollar telah dilancarkan pada Oktober 2020 oleh Bank Pusat Bahamas, menjadikannya mata wang digital CBDC yang pertama beroperasi sepenuhnya di dunia. Sand Dollar menggunakan model hibrid di mana bank pusat mengeluarkan mata wang, dan institusi kewangan yang diberi kuasa mengedarkannya. Menjelang tahun 2023, lebih dari 100,000 dompet mudah alih telah dicipta, dan lebih dari 1,500 perniagaan menerima Sand Dollar.

Bahamas telah mengintegrasikan Sand Dollar dengan platform dalam talian bank komersial, membolehkan pengguna menambah nilai dompet digital mereka terus dari akaun bank mereka.

Euro Digital

Projek Euro Digital yang dimulakan oleh Bank Pusat Eropah (ECB) telah memasuki fasa persiapan pada bulan November 2023 selepas menamatkan fasa penyiasatan selama dua tahun. Projek ini bertujuan untuk mencipta versi digital euro yang boleh digunakan di seluruh kawasan euro untuk pembayaran dalam talian dan luar talian.

ECB sedang meneroka pelbagai penyelesaian teknikal dan kerangka undang-undang untuk memastikan euro digital itu selamat, diterima secara meluas, dan mudah diakses. Fasa ini dijangka akan berlangsung selama dua tahun, di mana ECB akan memperhalusi reka bentuk dan kaedah pengedaran euro digital​